گرانی ارز، فرصت بی نظیر برای بانکهای ناتراز؟
فی بگیر: یافته های یک پژوهش تازه پخش شده نشان می دهد؛ گرانی قیمت ارز در بازار، از مسیر افزایش ارزش ریالی دارایی های ارزی بانک ها، می تواند به بهبود نسبی وضعیت ترازنامه ای آنها و کاهش بدهی شبکه بانکی به بانک مرکزی منجر شود.
به گزارش فی بگیر به نقل از خبر آنلاین به نقل از روزنامه اطلاعات افزایش قیمت ارز، در کوتاه مدت و با یک وقفه زمانی، اثر منفی و معناداری بر بدهی شبکه بانکی دارد و این اثر در افق طولانی مدت نیز منفی باقی می ماند.
این تحقیق علمی ثابت می کند افزایش قیمت ارز لزوماً به معنای تشدید ناترازی نقدینگی بانکها نیست؛ بلکه می تواند بوسیله اثرگذاری بر ترازنامه بانک ها، قسمتی از فشار مالی و نقدینگی آنها را کم کند.
در این صورت می توان پذیرفت که ساختار ترازنامه ای برخی بانکها (ولو ناخواسته) با کاهش قیمت ارز در بازار موافق و سازگار نیست و حتی امکان دارد عده ای از بانکهای ناتراز از گرانی قیمت ارز در بازار حمایت کنند.
از طرف دیگر گرانی ارز بطور معمول با افزایش قیمت کالاهای وارداتی و نهاده های تولید، کاهش قدرت خرید خانوارها و تشدید انتظارات تورمی همراه می باشد که دود آن مستقیماً به چشم آحاد مردم می رود.
البته اثبات این ادعا که گرانی های اخیر در بازار ارزی ایران منشاء خودخواسته نظام بانکی دارد، آسان نیست. با این وجود بانک مرکزی، شورای پول و اعتبار و شبکه بانکی می تواند نه در قالب دفاع یا تکذیب رسانه ای، بلکه با ارایه شواهد، داده های ترازنامه ای و یافته های علمی به افکار عمومی پاسخ دهند که بانکهای ناتراز کشور هیچ نقشی در اتفاقات این روزهای بازار ارز ندارند.
طبق اصول کلاسیک ناترازی بانکی می تواند در چند حوزه اتفاق بیفتد:
۱- ناترازی نقدینگی: بانک پول نقد کافی ندارد تا به سپرده گذاران یا وام گیرندگان بدهد.
۲- ناترازی دارایی و بدهی: بدهی های بانک (مثل پول سپرده گذاران) از دارایی هایش (مثل وام های برگشتی یا املاک) بیشتر است.
۳- ناترازی درآمد و هزینه: هزینه های بانک (مثل سود پرداختی به سپرده ها) از درآمدش (مثل سود وام ها) بیشتر است.
یکی از شاخصهای مهم برای تشخیص ناترازی، «نسبت کفایت سرمایه» است. این نسبت نشان میدهد که سرمایه بانک تا چه حد می تواند ریسک هایش را پوشش دهد. در ایران، بانک مرکزی حداقل ۸ درصد را برای این شاخص تعیین کرده، اما در استانداردهای جهانی، این عدد گاهی تا ۱۶ درصد هم می رسد. اگر این نسبت منفی شود، یعنی بانک در وضعیت بحرانی است.
برمبنای آخرین گزارش منتشره از طرف بانک مرکزی ایران، تا ابتدای امسال ۵ بانک سرمایه، دی، سپه، ایران زمین و موسسه ملل در وضعیت ناترازی قرار داشتند.
بانک ناتراز آینده نیز آبان پارینه با تصمیم بانک مرکزی در بانک ملی ایران ادغام و تمامی ۲۵۰ هزار میلیارد تومان سپرده و تعهدات آن به با اهمیت ترین بانک کشور منتقل شد. بدهی بانک آینده به بانک مرکزی در زمان ادغام ۵۰۰ هزار میلیارد تومان بود که این ناترازی مستقیماً به اقتصاد ملی تحمیل شد.
خلاصه اینکه به گزارش فی بگیر به نقل از خبر آنلاین به نقل از روزنامه اطلاعات افزایش قیمت ارز، در کوتاه مدت و با یک وقفه زمانی، اثر منفی و معناداری بر بدهی شبکه بانکی دارد و این اثر در افق طولانی مدت نیز منفی باقی می ماند. در این صورت میتوان پذیرفت که ساختار ترازنامه ای برخی بانک ها (ولو ناخواسته) با کاهش قیمت ارز در بازار موافق و سازگار نیست و حتی امکان دارد عده ای از بانک های ناتراز از گرانی قیمت ارز در بازار حمایت کنند.
منبع: فی بگیر
این مطلب را می پسندید؟
(0)
(0)
تازه ترین مطالب مرتبط
نظرات بینندگان در مورد این مطلب